Портфель из облигаций с ежемесячной выплатой

Список облигаций обновлен 9 декабря 2025 г.

Подборка облигаций с ежемесячными купонами подходит для инвестора, стремящегося к регулярному денежному потоку и контролю над доходностью и риском; здесь важны текущая цена, купонная доходность и кредитный рейтинг эмитента, а также сроки до погашения — эти параметры формируют как поток купонов, так и потенциальную волатильность капитала.

Облигация	Текущая цена (%)	Доходность	Выплат в год	Ближайший купон	Дата погашения	Рейтинг
СамолетP13 RU000A107RZ0	96.40	47.9%	12	30.12.25	24.01.27	A
УралСт1Р05 RU000A10CLX3	75.10	41.2%	12	27.12.25	15.02.28	A
УралСт1Р06 RU000A10D2Y6	78.91	39.6%	12	12.12.25	31.03.28	A
Брус 2P05 RU000A10B313	100.32	27.2%	12	14.12.25	03.03.28	A-
iКарРус1P3 RU000A106UW3	85.96	26.7%	12	26.12.25	18.08.27	A
СамолетP14 RU000A1095L7	90.17	26.6%	12	29.12.25	22.07.27	A
Брус 2P02 RU000A107UU5	98.64	25.2%	12	18.12.25	28.03.27	A-
ЭталонФин2 RU000A109SP5	91.83	24.4%	12	08.01.26	30.09.27	A-
СамолетP15 RU000A109874	98.83	23.7%	12	06.01.26	30.07.27	A
Брус 2Р04 RU000A10C8F3	100.30	23.6%	12	05.01.26	23.07.28	A-
NSKATD-03 RU000A10B461	103.70	22.7%	12	15.12.25	04.03.28	A-
БалтЛизП11 RU000A108P46	94.29	22.6%	12	16.12.25	09.06.27	AA-
iКарРус1P5 RU000A10AV31	101.99	22.4%	12	10.12.25	09.05.26	A
sЕвТранс01 RU000A10BVW6	101.40	22.4%	12	23.12.25	20.05.32	A-
ВИС Ф БП10 RU000A10DA41	96.97	22.4%	12	27.12.25	12.10.28	A+
Акрон Б1P6 RU000A10AA28	103.12	22.2%	12	03.01.26	27.07.27	AA
ЕвроТранс8 RU000A10CZB9	98.90	22.1%	12	01.01.26	07.09.30	A-
ЭталонФин4 RU000A10DA74	99.90	22%	12	21.12.25	11.11.27	A-
ЕвроТранс7 RU000A10BB75	105.14	21.9%	12	05.01.26	31.03.27	A-
БалтЛизП19 RU000A10CC32	96.01	21.7%	12	11.12.25	27.08.28	AA-
СамолетP20 RU000A10CZA1	101.11	21.6%	12	01.01.26	28.09.26	A

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией.

Таблица показывает широкий спектр доходностей при высоких кредитных рейтингах: от примерно 21% до 51% годовых. Высокая доходность часто сочетается с ценой ниже номинала; это отражает рыночную премию за риск и ожидания по денежным потокам эмитента. Облигации с рейтингами A и выше остаются в зоне инвестиционного качества, но даже среди них разные сроки и цены меняют профиль риска: короткие сроки и высокая цена снижают вероятность существенных изменений цены при нормализации ставок, долгие сроки и дискаунт усиливают процентный риск.

При формировании портфеля ориентируйтесь на сочетание: часть средств в бондах с более низкими доходностями и высшим рейтингом (AA–AAA) для защиты капитала и стабильного дохода, часть — в бумагах с премией (A–A-) для увеличения текущей доходности. Для получения действительно ежемесячного потока учитывайте дату ближайшего купона — дробление покупок по датам купонов уменьшит риск «провалов» в денежном потоке. Комбинация бумаг с разными датами ближайших выплат обеспечивает ровный календарь поступлений.

Срок до погашения влияет на чувствительность к изменению ставок: длинные бумаге сильнее реагируют ценой, короткие — менее. Если цель — сохранить капитал, увеличьте долю краткосрочных облигаций и эмитентов с рейтингами AA–AAA. Если цель — максимальная текущая доходность и вы готовы принять возможный рост волатильности, добавьте бумаги с высоким текущим доходом и ценой ниже номинала, но диверсифицируйте по секторам и эмитентам, чтобы снизить риск специфических дефолтов.

Не забывайте о ликвидности: облигации с ценой далеко от номинала и узкими выпусками могут быть труднее продать без потерь. Регулярно пересматривайте портфель при изменении макроэкономики и рейтингов эмитентов; при росте рыночных ставок перекладывайтесь в более короткие бумаги или докупайте на откатах, чтобы усреднить цену. Наконец, планируйте налоговые и комиссионные расходы: они съедают часть купонного дохода и меняют оптимальное соотношение инструментов в портфеле.